Comment investir 10 000 euros dans une SCPI selon notre expert ?

Un investissement de 10 000 euros dans des SCPI constitue un point d'entrée pertinent pour démarrer dans la pierre-papier ou compléter un portefeuille existant.

Ce montant permet d'accéder à plusieurs SCPI de qualité, et donc de commencer à diversifier son épargne avec des produits financiers immobiliers. Avec un rendement annuel moyen autour de 6 %, ce placement combine accessibilité, un potentiel de revenus réguliers et un potentiel de valorisation à long terme.

Placer 10 000 euros dans une SCPI ne doit pas se faire sans une stratégie d'investissement claire. L'objectif est de déterminer comment allouer cette somme pour en maximiser le potentiel, sans mettre en péril votre situation financière. Toute stratégie efficace commence par une analyse de votre profil d'investisseur.

Votre horizon d'investissement : Les SCPI sont un placement à long terme, avec une durée de détention recommandée de 8 à 10 ans au minimum pour amortir les frais et optimiser le potentiel de rendement.

Vos objectifs : Complément de revenus, préparation de la retraite, constitution de patrimoine, transmission de votre patrimoine...

Votre situation personnelle et financière : Incluant votre âge, situation familiale, patrimoine existant, votre endettement et la fiscalité à laquelle vous êtes soumis. Dans tous les cas, un investissement ne doit jamais vous empêcher de couvrir vos dépenses courantes.

L'importance de l'épargne de précaution : Il est recommandé de disposer d'une épargne de sécurité (3 à 6 mois de salaire) avant d'investir 10 000 euros dans une SCPI pour éviter de liquider vos placements prématurément en cas d'imprévu et perdre le bénéfice de l'investissement initial.

La diversification : Ne concentrez pas tous vos investissements sur une seule SCPI ou classe d'actifs. La diversification permet de mutualiser les risques.

Votre aversion au risque : Il s'agit de votre capacité à supporter les fluctuations de valeur de vos investissements. Cela varie d'un investisseur à un autre, mais il est important de sélectionner une solution d'investissement en adéquation avec le risque que vous êtes prêt à supporter, sans que ce dernier vous empêche de dormir la nuit.

Si vous hésitez entre plusieurs options comme le Livret A ou l'achat d'actions, sachez que l'investissement en SCPI s'adresse avant tout à ceux qui souhaitent éviter que leur épargne ne dorme sur un compte bancaire, et cherchent à protéger leur capital de l'inflation.

Les SCPI conviennent aux profils qui souhaitent investir à long terme, dans un placement à risque modéré, mais avec une rentabilité potentielle attractive, pouvant atteindre jusqu'à 7 % par an.

Investir 10 000 euros dans une SCPI, c'est aussi faire le choix d'un placement aligné avec ses valeurs. Un nombre croissant d'épargnants recherchent aujourd'hui des investissements plus responsables. Des SCPI comme New Gen, Cœur d'Europe, Osmo Énergie ou Remake Live affichent des engagements ESG (critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance) forts et sont labellisées ISR (Investissement Socialement Responsable) ou encore SFDR, répondant à cette attente.

Les labels ESG et ISR permettent de mesurer l'impact réel du placement sur des critères extra-financiers, tout en conservant une logique de performance.

Quand vous investissez dans une SCPI, vous ne devenez pas propriétaire d'un bien immobilier, mais de parts d'une société qui détient un portefeuille immobilier diversifié. C'est ce qu'on appelle la pierre-papier.

Chaque part représente une fraction du patrimoine total détenu par la SCPI. Le prix varie selon la SCPI choisie.

Exemple avec 10 000 € à investir :
Si une SCPI propose un prix de part de 140 €, vous pouvez acquérir 71 parts (71 × 140 € = 9 940 €). Les 60 € restants pourront :

• Être conservés pour un futur réinvestissement
• Compléter un prochain versement programmé
• Ou servir à acheter des parts dans une autre SCPI à prix plus accessible

10 000 € est un montant largement suffisant pour diversifier entre plusieurs SCPI et optimiser votre rendement long terme.

Voici un aperçu des principales SCPI et du nombre de parts accessibles avec un capital de 10 000 € :

Moyenne du prix de part : 215,82 €

En combinant ces SCPI, vous pouvez constituer une allocation équilibrée avec une répartition sectorielle et géographique intelligente dès 10 000 €.

Si l'on compare 7 placements populaires, la SCPI est le placement qui affiche le rendement le plus élevé :

• SCPI : Placement immobilier collectif offrant 4 % à 7 %/an, idéal sur 10 ans ou plus, avec revenus locatifs gérés par des professionnels.
  Avec 10 000 €, cela représente 400 € à 700 €/an de revenus potentiels.


• Livret A : Épargne sécurisée, liquide et capital garanti par l'État, rendement faible de seulement 1 % à 2 %/an, mais sans risque et défiscalisée.
  Avec 10 000 €, vous obtenez environ 100 € à 200 €/an d'intérêts.


• Assurance-vie (100% fonds euros) : Capital garanti, fiscalité avantageuse et rendement faible autour de 1 % à 2 %/an.
  Avec 10 000 €, cela équivaut à 100 € à 200 €/an de rendement sécurisé.


• PER : Épargne retraite bloquée jusqu'à la retraite, avec avantages fiscaux et rendement variable selon les supports (1 % à 6 %/an).
  Avec 10 000 €, le rendement peut varier de 100 € à 600 €/an, selon les supports choisis.


• OPCI : Mix immobilier et actions offrant plus de liquidité que les SCPI, rendement de 1,75 % à 5 %/an, risque modéré voire élevé.
  Avec 10 000 €, vous pouvez espérer 175 € à 500 €/an.


• GFI : Investissement forestier avec avantages fiscaux, rendement modéré de 1 % à 3 %/an, mais faible liquidité et risque naturel.
  Avec 10 000 €, cela correspond à 100 € à 300 €/an.

Dans tous les cas, il est toujours bon de rappeler que le risque et le rendement sont deux facteurs liés. Un haut rendement implique forcément un risque élevé, un rendement modéré un risque modéré et un rendement faible un risque faible. Plus l'objectif de rendement est élevé, plus le risque l'est également.

Dans le cas d'un investissement en SCPI, le risque est modéré pour un potentiel de rendement allant de 4% à 7%.

Les SCPI sont idéales pour ceux qui souhaitent placer leur épargne sur une durée de 8 à 12 ans minimum, avec en perspective des revenus complémentaires à la retraite ou la réalisation d'un projet patrimonial. Elles permettent également de contrebalancer certains investissements très risqués et court-termistes.

Diversification de votre portefeuille : les SCPI investissent dans différents types de biens immobiliers (bureaux, commerces, santé, logistique, etc.) et dans diverses régions géographiques (France, Europe, voire hors de l'UE), ce qui permet de mutualiser et d'atténuer les risques grâce à la diversification des biens en portefeuille.

L'immobilier reste le placement préféré des Français, et ce n'est pas sans raison. Si des crises immobilières existent, elles demeurent rares et ponctuelles. Une bulle immobilière est une exception plutôt qu'une règle. Bien géré, l'investissement immobilier est considéré comme un placement de bon père de famille : rentable, tangible et accessible.

Des SCPI dites ISR (Investissement Socialement Responsable) ou green sont apparues et permettent aux investisseurs de :

• Privilégier des immeubles à basse consommation énergétique ou en rénovation énergétique
• Cibler certains secteurs utiles à la société : santé, éducation, logement social
• Respecter des critères ESG (Environnement, Social, Gouvernance), ce qui permet d'investir en accord avec ses valeurs

Même si la SCPI n'est pas le plus risqué, certains risques existent et il est bon de prendre connaissance des principaux risques avant d'investir :

• Risque de perte en capital : le capital investi n'est pas garanti. La valeur des parts peut évoluer à la baisse, notamment au moment de la revente, en fonction des conditions de marché ou de la valorisation du patrimoine immobilier.


• Risque de rendement non garanti : les revenus distribués par la SCPI dépendent des loyers perçus. En cas de vacance locative prolongée ou d'impayés, ces revenus peuvent diminuer, voire être suspendus temporairement.


• Risque de liquidité : les parts de SCPI ne se revendent pas instantanément. Il peut s'écouler plusieurs semaines, voire plusieurs mois, avant de trouver un acquéreur, surtout en période de crise ou de faible demande sur le marché secondaire.

Il existe plusieurs façons d'investir 10 000 euros en SCPI, selon vos objectifs patrimoniaux et fiscaux :

1. Achat au comptant
Vous achetez les parts directement avec votre capital disponible. Vous percevez des revenus trimestriels proportionnels à votre investissement.

2. Via une assurance-vie
L'investissement en SCPI peut se faire au sein d'un contrat d'assurance-vie. Ce mode présente plusieurs avantages :

• Fiscalité plus douce sur les revenus après 8 ans de détention
• Possibilité de combiner SCPI avec d'autres supports (fonds euros, unités de compte)
• Transmission du capital facilitée

Inconvénients : Les parts de SCPI ne sont pas détenues directement par l'épargnant mais par l'assureur. Il peut y avoir un "empilement de frais" (frais de gestion de la SCPI + frais de gestion de l'unité de compte de l'Assurance Vie). L'assureur peut aussi avoir sa propre politique de réinvestissement des dividendes.

3. En démembrement de propriété
Vous pouvez acheter uniquement la nue-propriété des parts, à un prix décoté, sans percevoir de revenus pendant la durée du démembrement (souvent 5 à 15 ans).

Cette option est adaptée aux investisseurs qui n'ont pas besoin de revenus immédiats et qui s'inscrivent dans une perspective à long terme, notamment dans le cadre d'une préparation à la retraite afin de percevoir un revenus complémentaire une fois à la retraite, tout en bénéficiant d'une fiscalité plus douce suite à la baisse du niveau des revenus.

4. Investir à crédit
Vous avez la possibilité d'utiliser vos 10 000 euros d'épargne comme apport, afin d'emprunter un capital plus conséquent et d'ainsi bénéficier de l'effet de levier.

Concrètement, un courtier SCPI est un intermédiaire spécialisé qui sélectionne, compare et propose différentes SCPI aux investisseurs. Chez epargnoo, nous jouons ce rôle de facilitateur entre les épargnants et les sociétés de gestion. Nous proposons le plus large catalogue de SCPI disponible en ligne, afin qu'aucun investisseur ne soit bridé dans son choix. Les principaux avantages d'epargnoo sont :

• L'offre de cashback et accès aux parts sponsors

• epargnoo propose des offres de cashback qui peuvent atteindre 4% du montant investi sur certaines SCPI éligibles. Un cashback de 4% sur 10 000 euros représente 400 euros, ce qui est un avantage direct qui réduit d'autant les frais de souscription.


• Les parts sponsors permettent d'acquérir des parts à un prix réduit lors du lancement de nouvelles SCPI, comme la SCPI New Gen (95€ au lieu de 100€, 5% de décote) ou Osmo Énergie (270€ au lieu de 300€, 10% de décote). Cela représente une décote initiale qui peut "booster" le rendement de votre investissement.

• Facilité et rapidité de souscription
Les plateformes en ligne comme epargnoo mettent l'accent sur une expérience 100% digitale et intuitive, permettant de compléter une souscription en moins de 10 minutes.

• Accompagnement et Transparence
Des conseillers réactifs sont disponibles pour répondre à vos questions et vous accompagner, quel que soit votre projet.

En moyenne, les frais de gestion s'élèvent à environ 10 % des loyers encaissés.

Cependant, ils peuvent être plus élevés selon les SCPI :

• Sofidynamic : 14,40 % TTC
• Mistral Sélection : 16,50 % TTC
• Osmo Énergie : 10,80 % TTC
• Alta Convictions : 13,74 % TTC
• EdR Europa : 12,60 % TTC
• Wemo One : 13,20 % TTC

Pour investir 10 000€, il n'y a pas de solution miracle, ni de SCPI tout désignée.

Comme évoqué en début d'article, la ou les meilleures SCPI pourront être déterminées au regard de votre situation, de vos objectifs et de votre aversion au risque. Il est également bon de rappeler que les performances passées des SCPI ne sont pas le seul indicateur à regarder au moment de votre choix, et qu'elles ne préjugent pas des performances futures. Il est important de regarder la diversification des biens (aussi bien typologique que géographique), la stratégie d'investissement et de gestion du parc immobilier.

En fonction de votre aversion au risque, un premier tri pourra être fait grâce aux indicateurs de risque de chaque SCPI. Il s'agit d'une note, sur une échelle allant de 1 à 7, délivrée par l'AMF (Autorité des Marchés Financiers) qui permet de comparer toutes les solutions sur un même référentiel.

Vous pouvez ensuite réaliser un second tri en fonction des différentes stratégies d'investissement, afin de créer une allocation diversifiée aussi bien au niveau géographique que sectorielle. En fonction de votre fiscalité, les SCPI majoritairement européennes peuvent être une solution intéressante. Les revenus que vous percevez de ces dernières seront exonérés des prélèvements sociaux (17,2%) et vous ne payerez que la différence entre votre tranche marginale d'imposition et votre taux moyen d'imposition.